Норникель готовит выпуск облигаций в юанях на локальном рынке
Российский горно‑металлургический холдинг планирует провести сбор заявок 10 июня 2026 года на новый выпуск юаневых облигаций.
Речь идёт о четырёхлетних облигациях серии БО‑001Р‑17‑CNY номиналом 1 000 юаней каждая; объём выпуска будет объявлен позднее.
Выплата купонов предусмотрена каждые 30 дней. Ориентир купонной ставки — 7,75–8,00% годовых.
Сбор заявок запланирован на 10 июня 2026 года с 11:00 до 15:00 по московскому времени; предварительная дата размещения — 16 июня.
Предыстория выпусков и долговая структура
В 2025 году компания разместила три выпуска юаневых бондов: в июне — на 3 млрд юаней под 7%, в сентябре — на 9 млрд юаней под 7,5%, в ноябре — пятилетний выпуск на 4 млрд юаней со ставкой 7% по второму купону.
Чистый долг на конец 2025 года составлял $9,1 млрд, отношение долга к EBITDA — 1,6×. Общий долг превышает $11 млрд, из которых порядка $9 млрд подлежат погашению в 2026–2028 годах.
Распределение долга по валютам: около 40% номинировано в долларах, 34% — в рублях и 26% — в юанях.
